Proč investice roste méně, než jsem čekal?

Hladká křivka složeného úročení je scénář, nikoli slib. Poplatky, vklady a inflace mění význam konečného zůstatku.

Oddělte výnos a vklady

Vyšší zůstatek může být výsledkem vlastních vkladů. Evidujte vklady a výběry zvlášť. Složené roční tempo růstu srovnává dvě hodnoty bez mezilehlých toků; samo neměří správně měsíční investování.

Vyzkoušejte poplatky a inflaci

10 000 při stálém efektivním výnosu 6 % ročně vzroste za deset let na 17 908,48. Při 5 % na 16 288,95, tedy o 1 619,53 méně. Jde o scénáře čistého výnosu, ne přesný model poplatků. Při inflaci 2,5 % odpovídá nominálních 6 % přibližně reálným 3,41 % před daní: (1,06 / 1,025) − 1.

Použijte správnou definici sazby

Kalkulačka složeného úročení dělí nominální roční sazbu na měsíce a vklady přidává na konci měsíce. Efektivním 6 % ročně odpovídá nominální vstup asi 5,84 %. Porovnejte opatrné a optimistické scénáře, ověřte skutečné poplatky a daně a nepovažujte stálý předpoklad za záruku.